ARCHER - Verdien av Archer - DUMMIES

Slettet bruker
ARCHER 05.11.2021 kl 23:51 124426

For å finne verdien av Archer på bakgrunn av Q3, kreves det en viss analyse, da tallene må gjennomgås inngående.

Det som teller er cashflow til eier, og vi kan lese følgende av Q3 tallene:
-De reduserte NIBD med 1 mill. USD i kvartalet.
-De brukte 2 mill. USD mer enn de i snitt bruker og har sagt de skal bruke på Capex.
-De hadde 3 mill. USD i exceptional charges.

Overnevnte tilsier at ved normal drift så ville Archer betalt ned samlet 6 mill. USD på sin gjeld NIBD pr. kvartal, tilsvarende NOK 205 mill. pr. år, som utgjør over NOK 1,- pr. aksje fullt utvannet. Uten å ta hensyn til bedring i Argentina gir dette avkastning på 20 % på dagens kurs på NOK 5,-. Kursen kunne fint vært NOK 10,-, og aksjonærene ville hatt avkastning på 10 %.

Dersom Ebitda fra Argentina, kommer tilbake til 2/3 av nivået det lå på før Corona, og bidrar med 3 mill. USD mer Ebitda enn ved Q3, vil det øke cashflow med NOK 0,5 pr. aksje. Ved avkastningskrav på 10 %, forsvarer dette en aksjekurs på NOK 15,-.

Ovennevnte er uten annen forventet vekst og bedring i marginer. Imidlertid vil det kunne være fornuftig å regne inn effekten av inflasjon, som ved inflasjon på 2% av Archers NIBD på 4,4 mrd. utgjør ca. Nok 0,5 pr. Aksje.

Archer vil ved overnevnte betraktninger gi 40 % avkastning på dagens aksjekurs, og 10 % avkastning om kursen er NOK 20,-.


Tallene for exceptional charges er benyttet fullt ut som besparelse, da det vurderes å ligge svakere marginer i well service enn ved normalisert drift, som vil øke Ebitda noe, som kompenserer at de alltid antatt vil ha noe exceptional charges.

Husk en viktig og avgjørende ting, dette er cash og avkastning som Archer genererer i dag ved litt forventet bedring i Argentina. 40 % årlig avkastning på dagens kurs er vanvittig bra. Masse drit på OSE som ikke tjener penger som prises spinnvilt.

Her er det bare å sitte å vite at dette kommer til å materialisere seg i kursen. Kurs på 5,- i dag er faktisk meget lavt, selv uten noe som helst bedring utover dagens drift.

Jeg vurderer Archers gjeld til å beskytte min formue mot inflasjon, da Archer har mye gjeld som «spises» opp i større takt en pengene som plasseres i Archer. Denne effekten får du på grunn av gearingen (andel gjeld) som er i Archer. Det er ingen fare for at Archer ikke kan betjene sin gjeld, da de vil tåle at renten på deres gjeld stiger fra dagens 5% til over 10%. Slik økning i rentenivå vil de tåle, men sannsynligheten for at det skjer er 0. Archer har også sikret rentekostnaden på store deler av gjelden. Jeg ønsker høyere inflasjon velkommen😃 Archers gjeld forsvinner og inntektene øker, det vil også kostnadene gjøre, men den store gjeldsandelen vil gangne investorene an mass. Håper inflasjon egentlig er på ca 4 %, som utgjør nok 1,- i redusert gjeld pr år pr aksje, ca. 20 % pr år på dages aksjekurs.😃😃

Er du redd for at pengene dine skal bli borte med dagens faretruende inflasjon, da bør du sette pengene i Archer.


🚀🚀🚀🚀🚀

Redigert 06.11.2021 kl 10:34 Du må logge inn for å svare
Slettet bruker
15.02.2022 kl 12:27 3590

Lure på ka pris de fikk kjøpt dette selskapet for. Siden d ikke blir børsmeldt, så regner jeg med de har fått d for en billig peng. Kan se ut som ziebel og comtrac/archer logging kan passe hånd i hanske. Igjen ett bra oppkjøp !!
Slettet bruker
15.02.2022 kl 13:50 3548

Noen har startet veldedighet med å gi bort aksjene sine nå..
Troll_Leff
15.02.2022 kl 14:40 3587

Klippet fra en annen tråd.

cirkus
28.03.2018 kl 11:20
2217
jeg postet denne i en annen Archer tråd.... og synes det er rart det ikke måtte børsmeldes fra Archer. Dette stod å lese under nyheter, investorer på Archer sin hjemmeside. Og det virker som om man nå er kommersielt klart med produktet :-)

03/22/2018 -
Stavanger, Norway

Archer and IKM joint venture opens up cost-effective pathway for world’s longest horizontal wells

C6 Technologies AS, the oilfield technology company specialising in the development of innovative solutions for well intervention and conveyance, today announces the successful completion of a world-first application of its ComTrac technology, in conjunction with its parent company, Archer.

ComTrac is the only system in the world that comprises a reel of spoolable 12mm diameter semi-stiff carbon composite rod with electrical conductors. To date the technology has been proven to operate at lengths of up to 8km. Now C6 Technologies plans to extend this significantly with applications exceeding 12km.

The two-week project in the Norwegian North Sea – which was operated by Archer – is the first time the composite rod has been used with a tractor. This enables intervention far beyond capabilities of conventional wireline technology in terms of length and load, particularly for horizontal wells. The scope included fishing, fluid saturation logging and perforating with long sections of high shot density guns.

The low friction, stiffness and almost non-existent stretch of the carbon composite rod eliminate the problem of “stick and slip” experienced with wireline cables. This enables ComTrac to deliver exceptional data quality and repeatability, particularly for high resolution logging services such as fluid saturation logs.

The ComTrac system also demonstrates superior strength and lift performance when carrying heavy loads, allowing for longer tools and perforation guns to be deployed.

Hans Kristian Hegland, CEO of C6 Technologies, said: “ComTrac is now available as a commercial solution and Archer is in the process of rolling out a number of new applications worldwide. Wells are getting deeper and longer and today there are limits to how far current intervention technology can go. The latest project with Archer demonstrates the versatility of ComTrac and its ability to perform on a wide range of applications and environments. The next step is to expand the operation limits of the technology to 12km and beyond.”

C6 Technologies is a joint venture between Archer and IKM. The ComTrac system is designed and manufactured by C6 Technologies and operated by Archer.

About C6 Technologies
C6 Technologies is an oilfield technology company offering new solutions for well intervention and conveyance utilising composite materials. We are dedicated to introducing innovative concepts with performance beyond what established technology in the oilfield can provide today. We develop these concepts through to field-ready solutions and supplies full systems to the end user.

C6 Technologies was established in 2010 and is owned jointly by Archer Ltd and the IKM Group. We work closely with our owners and benefit greatly from their resources, global footprint and expertise:

For further information, please contact:
Hans Kristian Hegland
HansKristian.Hegland@C6Technologies.com
C6 Technologies AS
M +47 913 40 812
Slettet bruker
15.02.2022 kl 19:07 3468

Klxe fortsetter oppgangen. Mens archer ligger i stabilt sideleie, får satse på at det løsner fremover og forsøke å laste så mye som mulig mens den ligger her nede.
SjonkelRolf
15.02.2022 kl 19:14 3446

Hysj! Archer sover
Slettet bruker
15.02.2022 kl 20:31 3378

Archer har sovet lenge. Har mistet troen på noen opptur. Håper jeg tar feil🤔
Slettet bruker
15.02.2022 kl 20:39 3378

Omvendt psykologi du driver med ? :) alle bør kjøpe nå :)
Slettet bruker
15.02.2022 kl 21:10 3439

Tålmodighet er en dyd. Det meste av oljeservice er på vei opp, så skal mye til for at archer ikke vil komme etter. Når denne først begynner å gå så vil den gå skikkelig.
Troll_Leff
15.02.2022 kl 21:32 3423

Med riktig melding, som garantert vil komme, kan Archer gå over 100% på en dag for så å fortsette flere hundre prosent på kort tid.
Slettet bruker
15.02.2022 kl 21:33 3440

Burde tatt en gamestop:)
Rakettrally
16.02.2022 kl 07:55 3239

Kontraktene ruller inn. Archer klarer fint å betjene lånet. Stakkars han klovnen fra DnB som sto frem i Finansavisen og påsto noe annet. Han må føle seg smart nå
X-43 scramjet
16.02.2022 kl 08:14 3246

Håper dere Archer aksjonærer får en veldig bra oppgang idag. Sist gang 3.5 milliarder kontrakt rørte kursen seg knapt. Lykke til denne gangen.
hofa
16.02.2022 kl 08:21 3215

Analytiker bommer 100 %, skrev finansavisen forleden, spørgsmålet er, hvor længe JFs regnedrenge kan holde kursen nede i samarbejde med Ose. Omsætning i går på 1/3 af min portefølje er latterlig og nem at styre. Det kan selvsagt ikke blive ved.
klassisk
16.02.2022 kl 08:44 3154

Og dette selskapet er priset til 600 mill med dagens kurs!!!!!!!! Forstå det den som kan…
Troll_Leff
16.02.2022 kl 09:27 3043

Ja, burde faktisk ikke vært mulig, de har kontrakter godt over 20 milliarder. Dette forteller meg svært mye om personen i DNB, og meglere og analytikere generelt, og ikke minst handelen som pågår på OSE og prisingen av selskaper.

16.2.2022, 08:13 · TDN Finans
EQNR: FORLENGET BORETJENESTEKONTRAKTER FOR 8 MRD
Oslo (Infront TDN Direkt): På vegne av partnerskapene utøver Equinor opsjoner til en verdi av 8 milliarder kroner med Archer, KCA Deutag og Odfjell Drilling, ifølge en melding fra Equinor onsdag.
Kontraktene inkluderer boring, komplettering, intervensjonstjenester, plugging, vedlikehold og modifikasjoner på 19 av Equinors faste installasjoner.

Avtalene ble inngått i 2018 med varighet på fire år. Opsjonsutøvelsen gjelder i to år fra slutten av 2022 og omfatter samme arbeidsomfang som tidligere er kontraktsfestet.

TDN Direkt finans@tdn.no Infront TDN Direkt, +47 21 95 60 70
Redigert 16.02.2022 kl 09:30 Du må logge inn for å svare
Slettet bruker
16.02.2022 kl 09:38 3035

Sinnsykt at denne prises så lavt, det kommer for en dag da archer handles mye høyere. 5 mrd kontrakt er ikke småtteri.
Slettet bruker
16.02.2022 kl 09:50 3002

Fra Pareto:
The estimated value to Archer is NOK ~5bn in 2023-24, which is up ~67% from
the prior four year period, indicating significantly higher drilling activity under
the platforms it is operating, while the implied activity is lower for KCA and
Odfjell Drilling
Troll_Leff
16.02.2022 kl 09:54 2992

I begynnelsen av denne måneden meldes det forlengelse av kontrakt i Argentina estimert 3,6 - 5 milliard og 15 dager senere ny forlengelse med Equinor til 5 millarder, og selskapet prises til det samme ca. 600 mill, HALLO hva er det som skjer på OSE?
julepølse
16.02.2022 kl 10:27 2912

De sitter igjen med lite når renter og avdrag på det skyhøye lånet er betalt. Risikoen er høy og det vil ta 10-20 år betale ned dette lånet. Blir ikke mye igjen på bunnlinja til aksjonærene. Så syns ikke dette er så veldig rart.
Redigert 16.02.2022 kl 10:28 Du må logge inn for å svare
danmark1
16.02.2022 kl 10:35 2887

Der skal ikke meget udbytte til, for at investeringen til så lav kurs giver en meget høj procent i afkast.
julepølse
16.02.2022 kl 11:01 2833

Er vel minst 10 år til de er i posisjon til å betale utbytte. Først må de betale kraftig ned på gjelden.
SjonkelRolf
16.02.2022 kl 11:16 2814

Det er ikke nødvendigvis riktig.
danmark1
16.02.2022 kl 11:18 2835

Det er ikke til at sige, hvornår der kan betales udbytte, men en ting står klart, indtjeningen bliver højere i de kommende år.
Troll_Leff
16.02.2022 kl 11:32 2828

Man skal vel ikke være så forb.. smart for å skjønne at man betjener enklere et lån, men en ordrereserve på 20 milliarder enn å stå uten. Markedet priser selskapet til det samme uansett om det står med en ordrereserve på nærmere 30 milliarder enn de står med 0. Mye rar prising som pågår på OSE, her lager man regler og setter MC, alt ettersom man er posisjonert i de ulike selskapene, og ikke minst hvilken person man er, og jobber for. .

Du betjener kanskje et boliglån bedre uten å ha en jobb.
Redigert 16.02.2022 kl 11:37 Du må logge inn for å svare
julepølse
16.02.2022 kl 11:39 2799

Har ikke så mye å si på prisingen, siden markedet forventer forlenging på disse kontraktene.
Troll_Leff
16.02.2022 kl 11:50 2779

Equinor tildeler ikke store kontrakter på 5 milliarder til selskaper som ikke har økonomien i orden. Det er slutt på den tiden, at Equinor eller andre operatører tar slik risiko, og tildeler kontrakter de kan tape på selv. Er det noe som er viktig før de inngås kontrakter, er at selskapene har ryddig økonomi, da de ligger en stor risiko i slike kontrakter, som eks. kan risikere at stopp og nede tid i operasjonen, går på kontraktøren sin bekostning. Slutt på at oljeselskapene tar noe risiko, detter er skjøvet over på kontraktøren. Man får heller ikke spekulere i å gi et lavt bud, kun for å få kontrakten, for igjen å reforhandle seg til bedre avtaler i etterkant i kontraktsperioden. Det er ingen tvil at Archer klarer å betjene gjelden, og har økonomien i orden, noe av det første bl.annet Equinor ser på, å tro noe annet er jo helt dustete. Personen i DNB burde fa.. fått en skikkelig smekk, men han har satt seg selv med fullt navn i "gapestokk" Det er jaggu mange skrullinger her.
Redigert 16.02.2022 kl 12:00 Du må logge inn for å svare
hofa
16.02.2022 kl 11:54 2769

Du har helt klar ikke føling med tingene. Med 5.000 ansatte og flere rigge og andet produktionsudstyr er der naturligvis også gæld, det har de fleste virksomheder. Archer har ingen problemer med gælden og nedbetaler kraftigt hvert år, så jeg ser slet ikke det problem du fremhæver. Archer har stort overskud og det burde de bedømmes på og ikke alene på gælden, som du og andre baisere altid gør.
Slettet bruker
16.02.2022 kl 12:01 2758

Er ikke det en sannhet med modifikasjoner? Det var ikke rare reduseringen av gjeld i 2021. De varslet $18 millioner nå før Q4. Det er ikke kraftig reduksjon når gjelden er såpass stor.

Det som dog er positivt, er at det er tegn til bedring fremover. Håper da Archer klarer å vise at de kan fortsette trenden fra Q4. Da kommer nok også kursen.

Det må vises frem mer enn mange ansatte og høy omsetning, avkastningen er helt klart problemet. Det er bare dumt å fornekte dette.
Redigert 16.02.2022 kl 12:02 Du må logge inn for å svare
Anywhere
16.02.2022 kl 12:18 2802

Pareto kommer nok snart med mer fornufige betraktninger på Archer, både fair nåtidsprising og oppsidemulighetene da innvurdert håndteringsn av gjeld og evnt effekter av noe tilført egenkapital dersom det blir opportunt.
Sikret backlog er ekstrem pt for et selskap som prises fortsatt som out-of-money-opsjon, men som har mange sikrede år fremover i drift og som er under positiv utvikling.
Noe er feil: realitet eller prising. Realiteten er det vanskelig å finne mye feil på...
Troll_Leff
16.02.2022 kl 12:18 2821

Hørt noe så forb.. tøys. Med enda flere milliarder i ordrereserve, så vil jo selvfølgelig det bedre situasjonen også for gjelden. Men for noen høres det ut som det blir verre for hver kontrakt som inngås, og milliard som legges til ordrereserve.
Troll_Leff
16.02.2022 kl 12:21 2852

Pareto er de man kan minst stole på, uansett prising den ene eller andre vegen, som kommer fra Pareto er vanligvis lite troverdig og seriøs.
Slettet bruker
16.02.2022 kl 12:26 2839

Tipper neste news er emerald. Den går ut på kontrakt i disse tider
Slettet bruker
16.02.2022 kl 12:26 2854

Ja, det er vel det jeg legger i ordet at det ser ut til å bli bedre fremover. De varslet jo nå en nedbetaling på $18 millioner. En av grunnene til at de kommer med det nå, kan være ekstra inntekt på Equinorkontrakt de vant i fjor osv.

Det er ikke tøys det jeg kommer med. Om du mener det så anbefaler jeg heller å trekke pusten og tenke deg om :)

Det er lov å håpe at det fortsetter, selskapet må vise det.
Tingebri
16.02.2022 kl 12:28 2847

Dette notatet sendte Pareto ut til sine kunder i dag tidlig:

ARCH – Increased activity on operated Equinor platforms on the NCS
• Equinor has exercised the first of three two-year options under its platform
drilling contracts on the NCS
• This includes 12 platforms operated by Archer, five operated by KCA Deutag
and two operated by Odfjell Drilling (part of Odfjell Technologies)
• The options cover the same scope of work as previously regulated by
contracts. The total value is estimated at NOK 8bn in 2023-24, which implies
~15% higher revenue per year vs. estimated activity in 2018-22
• The estimated value to Archer is NOK ~5bn in 2023-24, which is up ~67% from
the prior four year period, indicating significantly higher drilling activity under
the platforms it is operating, while the implied activity is lower for KCA and
Odfjell Drilling
• This is the first of three two-year extension options
SjonkelRolf
16.02.2022 kl 12:30 2848

Argumentasjonen er i alt for stor grad preget av om personene har solgt eller er aksjonærer.
Lavere gjeld, større omsetning og bedre marginer vil nok prise archer høyere på slutten av året. Kanskje allerede etter den 25 februar.
Slettet bruker
16.02.2022 kl 13:05 2784

Nei, den er ikke det. Jeg sa det samme tidligere, som jeg sier nå.

Innlegget til Tingbri over, er et eksempel på hvorfor denne aksjen kan få fart utover i 2022.
Redigert 16.02.2022 kl 13:07 Du må logge inn for å svare
SjonkelRolf
16.02.2022 kl 13:19 2758

Ok så sier vi det.
Nyansene er viktige de og.
Slettet bruker
16.02.2022 kl 13:25 2743

Det er noe underlig å lese at mange av dere som snakker Archer til himmels ikke tar inn over dere hva risikoen i selskapet er med bakgrunn i gjeld. Det er ett faktum at gjelden i selskapet er skyhøyt i forhold til EK.

Julepølse har et gyldig argument når dette blir påpekt, men han glemmer et vesentlig poeng som TS har prøvd å kommunisere. Hva skjer med Archer dersom marginen på kontraktene øker og/eller omsetning øker med x%? Det er dette dere må fokusere på, og da forstår dere at risiko går begge veier. Archer har for liten ROI i forhold til å forsvare den prisningen jeg har satt, men basert på de underliggende faktorene (oljepris, Argentina, osv) så antar jeg med stor sannsynlighet at det vil komme, men på nåværende tidspunkt så vil man ha problemer med å prise selskapet utenfor de intervaller den handles på, og har ingenting med mafiabørs å gjøre.

Men dersom selskapet skulle komme med en oppjustering av fremtidsutsiktene, så er det svært få frie aksjer, og da går toget. Man kjøper ikke archer for å trade på 10øreinger, man tar ett lodd for å ta 10 gangen.