🍀🍀🍀 ALTERNUS: FUSJON, NASDAQ, INFLATION REDUCTION ACT


NB. DENNE TRÅDEN ER LUKKET. ØNSKER DU Å BIDRA KONSTRUKTIVT SÅ SKAL VI LEGGE DEG TIL.


Ny tråd med mål om å dele og diskutere konstruktivt rundt Alternus Energy og veien videre til Nasdaq og fusjon med Clean Earth Acq. og full lansering i USA


-----------------------------------------------------------

LITT ENKEL BAKGRUNN

Alternus hadde fokus på mellomstore solparker i Europa og hadde vokst til 168 MW i løpet av høsten i fjor, i tillegg hadde de ca. 2,3 GW soloprosjekter som de skulle start opp i Europa - men så lanserte President Biden Inflation Reduction Act og det forandret alt. Clean Earth som er et skall selskap på NASDAQ tok kontakt og forhandlingen om fusjon startet.

Mens forhandlinene pågår så bryter Alternus sitt datterselskap Solis lånebetingelsene på et obligasjonslån på €140 mill (med ramme på €200) med obligasjonseierne, styremedlem Jon Masdal som representerer Ludvigsen AS melder seg ut av styret med en gang og selger 2,7 mill aksjer i panikk og kursen stuper fra kr20 til 2,70. Alternus starter forhandlinger med obligasjonseierne og blir bedt om å styrke EK med €14M via emisjon eller ansvarlig lån. Alternativt så kan de selge deler av de 168 MW, men da må EK økes til €50 mill. I forhandligene så presenterer Alternus et term sheet hvor de ønsker å refinansiere minimum €50 mill av obligasjonslånet, men emisjon blir også nevnt som et alternativ. De får frist til 15 mai.
Det mange frykter er en emisjon på 2-4 kr hvor det blir utstedt 40-60 mill nye aksjer i tillegg til de 26 mill vi har i dag.

- Den 17. mai fikk vi beskjed om at fristen var utsatt til 30. sept men kravet om at Alternus skal styrke EK med €14mill ved emisjon eller lån, eller at de kan selge deler av den operative driften på 168 MW frafaller.
- Istedenfor så har partene blitt enige om å refinansiere hele obligasjonslånet på €140 mill som er knyttet opp mot 168 MW operative solparker som genererer gode inntekter på salg av strøm og grønne sertifikater, og hvor forventet EBIDTA er €16 mill for 2023.
- den 9. mars så ble vi informert om at en tredjeparts ekspertvurderings-rapport ble utstedt til obligasjonstillitsmannen. Denne rapporten viste at den nåværende verdien av Solis' eiendeler (168 MW operativ solpark) er verdt €165-170 mill så den overstiger gjelden på €140 mill med omtrent €25 til €30 millioner
- Obligasjonslånet skulle i utgangspunktet refinansieres innen tidlig januar 2024, men nå skjer det innen 30. sept og Alternus er godt i gang med den prosessen, så den eventuelle krisen som Finansavisen har skrevet om er borte. De skal refinansiere noen måneder før tiden, men med pluss €25-30 mill og fusjon og lansering på Nasdaq så er det vel ingen som tror det byr på noen problemer, selv ikke Obligasjonseierne som frafalt EK kravet.

PS: For de som ikke har fått med seg at krav om ny EK frafaller og at Obligasjonslånet skal refinansieres inne 30.09.2023, les vedlegg fra melding 17.05.2023: (punkt 3.3, side 9, 2 øverste avsnitt)

---------------------------------------------------------

Det vil komme en del børsmeldinger fremover som vil drive kursen videre oppover:

1) Q1 rapport Alternus
2) Avklaring Polen
3) Salg av grønne sertifikater (Polen, Romania, Nederland, Italia)
4) Salg av fremtidig solprosjekter i Europa (649 MW egne prosjekter, 845 MW med bindende kontrakter, 811 MW med eksklusive rettigheter = 2.305 MW
5) Oppdatering fra Altnua på vekstområder og nye MegaWatts i USA og effekten av Inflation Reduction Act (IRA) (5GW innen 2027, med 40% kreditt fra IRA 😍)
6) Dato for fusjon Clean Energy på Nasdaq (de sikter på Juni, så kanskje midten/slutten av juni)
7) Fusjon med Clean Energy (de forventer $50 mill blir igjen ved å gi 0,5 aksje ekstra til de første som ikke løser inn - VELDIG SMART)
8) Lansering av Alternus Clean Earth på NASDAQ
9) Halvårsrapport Alternus/Solis (forventet €16 mill omsetning og €8 mill EBITDA første 6 mnd)
10) Enighet med Obligasjonseierne innen 30. september om refinansiering av obligasjonslånet hos Solis

Når de klinker til i USA så har de €500 mill i kredittfasilitet fra Deutche Bank og USD 50mill på bok hos Clean Earth = NOK 6 Milliarder til å investere i amerkanske solparker. I tillegg kommer cash fra Alternus og Solis 🇱🇷🚀

NB. Jeg er 110% sikker på at ALTNUA har bygget opp en solid portefølje med solprosjekter i USA de siste 9 mnd som blir børsmeldt og lansert før fusjonen.

INFLATION REDUCTION ACT - 40 PROSENT FRAFRAG
Gjennom IRA tilbyr Biden-administrasjonen et skattefradrag på 30 prosent til utviklere, med en ekstra 10 prosent bonus for selskaper som bruker innenlandske materialer. For å sikre bonusen må landbaserte vindparker og solprosjekter bruke 100 prosent amerikansk stål og jern, mens 40 prosent av de produserte delene, målt etter kostnad, må være laget lokalt. Dette øker til 55 prosent for prosjekter som begynnes på etter 2026.

Timingen til Alternus/Clean Earth er perfekt
Redigert 01.10.2023 kl 17:23 Du må logge inn for å svare
Rotna
10.12.2023 kl 17:26 5039

Hva blir fasit etter morgendagen:) Tror tyngdekraften har mistet grepet nå.
Rotna
10.12.2023 kl 17:26 5045

Tregt nett, dobbelpost. Håper og på fusjonsmelding med bytteforhold etc. før close på tirsdag.
Redigert 10.12.2023 kl 17:29 Du må logge inn for å svare
Dopey
10.12.2023 kl 18:47 4940

https://www.finansavisen.no/samfunn/2023/12/10/8069783/nye-klimaforpliktelser-langt-unna-paris-avtalens-mal

Eneste muligheten for at målene i denne avtalen skal nås, vil være igjennom subsidier, billige grønne lån og ulike skatte insentiver. Alternus vil virkelig dra nytte av denne dreiningen mot grønt de neste ti årene. 👌
loket
10.12.2023 kl 20:05 4856

15 minst denne uka

ALT blir gull, solen kommer opp igjen
Rotna
10.12.2023 kl 20:22 4824

Vi må bare takke for muligheten vi fikk med nedsalget etter tullet med Polen og styremedlemmer som trakk seg ut i panikk!
Lurer på hva de tenker nå ? Etter at aksjen har gått flere 100 % etter bunnen som var. Nå ligger USA for våre føtter i tillegg. Blir ei knakandes fin jul i år.
Blir en fin og god konjakk til jul! Skal tenke på ALT hver gang jeg smaker :)
Scatec here we come!
Redigert 10.12.2023 kl 20:25 Du må logge inn for å svare

ALT er en liten versjon av Scatec men ALT sine verdier er ikke kommet frem. Kanskje kursmålet på 65 kr endelig kommer i 2024?
Rotna
10.12.2023 kl 23:39 4603

Solen kommer alltid opp igjen:) Om ikke er det ikke engang vits å eie 1 eneste aksje!
Det er akkurat det ALT har skjønt.
Redigert 10.12.2023 kl 23:39 Du må logge inn for å svare
Tobias
11.12.2023 kl 09:40 4324

ALT kr. 13.
Dette er vel bare starten på en mega oppgang for selskapet.

Fikk god følelse på at vi får en pen oppgang nå mot Nyttår

Må komme oss over motstanden på 14.50 kr, så raskt mot 20 kr. Gratulerer til alle som er inne nå

Til alle vi som til tider har irritert oss over manglende melding og salg/refinansiering, nedenfor er noe vi kanskje glemte i frustrasjonen:

ALT får 27,5mill aksjer i det nye Alternus Clean Earth (ACE) og ytterligere 20 mill hvis vi når følgende EBITDA mål
2023 EBITDA targets of $16 million
2024 EBITDA targets of $52 million
2025 EBITDA targets of $156 million

Hadde vi solgt og refinansiert for tidlig så hadde vi ikke greid EBITDA målet for 2023 og mistet ca 6 mill nye aksjer fra milepel 2023.

Så salget/refinansieringen blir meldt denne uken (før 16 des som er fristen med obligasjonseierne) og vil være etter hva jeg kan skjønne i effekt fra 1. januar 2024 slik at Solis får fullført regnskapsåret 2023 og innfri EBITDA målet på $16 mill for 2023.

I 2024 så er EBITDA kravet $52 mill, så med salget av Polen og Nederland, så trenger de nye operative solparker, så det vil komme mye juicy informasjon utover i 2024.

Iflg company presentation så skal det kommer 81MW fra Altnua som skal være operative 1/1/2024

https://newsweb.oslobors.no/message/592837

Deilig å sitte i aksjer som du bare vet vil bli mer og mer verdt jo flere måneder/år som går. Selger man nå skal du virkelig trenge pengene.
Codiak73
11.12.2023 kl 13:41 4029

Grei omsetning nå..Håper kursen stabiliseres på rundt 12-13 kroner til neste nyhet og den skal enda mer opp :)

Så fort de riktige nyhetene kommer så smeller den opp:)

Under avstemming om utsettelse den 24 så meldte 5,351,009 A-aksjer innløsning som ble registrert den 28.11.23 Noe de formelt måtte gjøre for å få tilbake innbetalt beløp hvis ikke Business Combination Agreement ble godkjent den 4 des. Fristen for registrering av innløsning var 30. nov 5PM. ET.

Helt frem til avstemming den 4. desember hadde alle innløsnings-registrerte A-aksjer en mulighet til kansellere innløsningen, og før avstemmingen så ble aksjonærene informert om en back-stop som kom på plass i form av en forward purchasing agreement som kunne kjøpe opp til 2,7mill aksjer som hadde en bullish effekt på CLIN aksjonærene.

Business Combination Agreement ble godkjent den 4 desember og den 6 desember ble det meldt at totalt 2,647,190 A-aksjer hadde valgt innløsning av totalt 9,037,563 A-aksjer, hvorpå 6,390,373 A-aksjer /approx $65 mill ble værende i selskapet + evt kapital fra "forward purchasing agreement"

Dette er slik jeg har tolket de forskjellige meldingene, men jeg kan selvfølgelig ta feil. Uansett, fusjonen er godkjent, hvilket betyr at minste kravet om kapital på $25 mill er innfridd og Alternus Clean Energy er tilgjengelig for trading på Nasdaq på fredag - ref. Aaron Ratner, CEO Clean Earth
Det vil også bli meldt om salg og refinansiering denne uken.

Ps. Altnua skal også melde om kjøp av 81MW operative solparker før 31.12.2023 iflg Company Presentation fra i sommer
loket
11.12.2023 kl 18:01 3742

Hårete mål iløpet av 3mnder, 30 kroner

Loket, er det ditt mål?
loket
11.12.2023 kl 19:07 3650

Kortsiktig,men ikke for salg, laster inn jeg oppe i 52k nå
loket
11.12.2023 kl 19:14 3664

Går det som jeg håper så sitter jeg til 2026 minst med 90% av porten, de andre 10 er trading posten som jeg prøver å tjene på berg og dal for å laste mer
Redigert 11.12.2023 kl 19:15 Du må logge inn for å svare

Tror at om ikke telinet sin algoritme hadde holdt kursen kunstig nede så hadde akjsen lagt på 15 + allerede. Burde være 20 før helgen og 30 før nyttår så videre opp etter positive meldinger. Har tenkt å sitte i denne i flere år så blir det samme for meg om den holder seg nede litt lenger. Betyr bare at jeg rekker å kjøpe mer før det går opp, for det er helt uungåelig at den går langt opp nå

Enig. Bare å sitte. På sikt ser jeg for meg store utbytter i 2027
urix
12.12.2023 kl 02:39 3315

Som tidligere nevnt så har jeg en tidshorisont på minimum 2 år, traff perfekt på mitt siste kjøp av 15K på 8 tallet, det var i grevens tid som man sier.

Om det fusjonerte selskapet leverer 1,5GW i slutten av 2025, kun 2 år fram så ser jeg ikke bort fra kurser på over 200 kr. pr. aksje.

Hva tror dere andre ???

Ha en fortryllende og innteksbringende tirsdag!!

Selv har jeg 100k+ med 4 kroner i snitt. Passe greit 😉
Rassen
12.12.2023 kl 10:04 3057

Ned 10%????? Hva skjer???
Sjoa
12.12.2023 kl 10:16 3018

Da fikk jeg mine siste 2K i dag. Ble for fristende med kurs på 12. Da har jeg et rundt tall i porteføljen og kan ta det med ro. Har litt tvang på dette med ikke å eie runde tall på aksjer:) Da kan fusjonsmeldingen komme. Har ikke mer å gi her.
Niel
12.12.2023 kl 12:23 2926

Blir en midlertidig stopp i oppgangen og heller en kortsiktig nedtur etter meldingen som kom nettopp. Vi krysser fingrene for at dette er "conditions" som lett og raskt lar seg ordne.

Clean Earth Acquisition Corp. (Nasdaq: CLIN) har kunngjort i dag at betingelsene for å avslutte forretningskombinasjonen (Business Combination) mellom Clean Earth og Alternus Energy Group Plc, et offentlig aksjeselskap opprettet under irsk lov (OSE: ALT, "Alternus"), ennå ikke er oppfylt, og forretningskombinasjonen er ikke gjennomført, som beskrevet i den endelige fullmaktsmeldingen/prospektet som ble arkivert av selskapet hos SEC den 14. november 2023 (Proxy Statement/Prospectus). Partene samarbeider for å raskt oppfylle slike avslutningsbetingelser, inkludert å få godkjennelsen fra Nasdaq for å liste opp det sammenslåtte selskapets vanlige aksjer etter gjennomføringen av forretningskombinasjonen. Det kan ikke garanteres at forretningskombinasjonen vil bli gjennomført innen tidsperioden som kreves av Clean Earths styringsdokumenter, som for øyeblikket fastsetter at Clean Earth må gjennomføre sin initielle fullbyrdelse innen 28. mai 2024.
Redigert 12.12.2023 kl 12:24 Du må logge inn for å svare

Glad sikret endel gevinst på 13 kr, dette ble en litt trist nyhet

Verst var nok nedgangen fra 20 kr til 2.80 kr ca.
Rassen
12.12.2023 kl 14:06 2650

@Green2030 Hva tenker du om dagens kollaps?

Markedet tok ikke lett på den utsettelsen
urix
12.12.2023 kl 15:07 2548

Jeg gjentar: Done deal is not a Done deal before Deal is Done !!!!

Amatører, alt var rosenrødt, men en annen farge nå, tragisk !! Som å bli pissa i trynet!!!

Hva har man advokater og økonomiske eksperter for som ikke klarer å følge reglene for notering, hvor jævlig vanskelig kan det være??

Jeg er forbannet og irritert, selvom jeg for en tid tilbake fikk pepper da jeg var kritisk og misfornøyd med ledelsen, Ynwa mente jeg baisset og hadde solgt mine aksjer, nok en gang har VB og ledelsen driti seg ut, håper dere andre er fornøyd og optimister, det er ikke jeg før ting er på stell, jula går til helvete, og konjakken kan du sette i skapet inntil videre Rotna.
Det er noe som heter: Ikke selg skinnet før bjørnen er skutt!!
Redigert 12.12.2023 kl 15:22 Du må logge inn for å svare
Leoløve
12.12.2023 kl 15:17 2524

Urix

Legg merke til at de som evt. Selger litt, blir kvitt dem - det er noen som tar imot dem med åpne armer (er jo engod pris). Dette pause innslaget og er gjerne et god mulighet for dem som vil se litt lengre frem😊
Rassen
12.12.2023 kl 15:20 2542

8,-! Skulle tro vi hadde fått beskjed om at fusjon er kansellert og at ALT er konk!!
Theo19
12.12.2023 kl 15:28 2548

Ja det var lit av en jule gave å få,har dem ikke kontroll på noe ledelsen.Alle forventet flere god meldinger,så komm denne.Blir vel ikke noen notering på nasse nå da på en stund.Dem bør komme med en ny melding,så vi får vite hva dette skyldes.
Rassen
12.12.2023 kl 15:33 2538

Mange som har fått et veldig stort verditap i dag! Men det er kun de som har solgt som har realisert tapet fra i går til i dag.
Redigert 12.12.2023 kl 15:33 Du må logge inn for å svare

Til de av dere som selger i panikk, ta en pust i bakken...

Fra dagens melding:
Clean Earth kunngjorde i dag at betingelsene for å avslutte fusjonen mellom Clean Earth og Alternus Energy Group Plc, er ennå ikke oppfylt og fusjonen er ikke avsluttet, som beskrevet i den endelige fullmakts-erklæringen/prospektet innlevert av selskapet til SEC 14. november , 2023.

Partene jobber sammen så raskt som overhode mulig for å tilfredsstille slike betingelser, inkludert å oppnå godkjenning fra Nasdaq til å notere ACE´s ordinære aksjer etter avslutningen av fusjonen. De har frem til 28 mai 2024 (ref utsettelsen som ble børsmeldt 28.11.2023)

Det har blitt gjort en feil i dokumentasjonen sendt SEC 14. november som var en del av grunnlaget for avstemmingen den 4 des. Tilsynelatende kompliserte dokumenter, så de får nok hjelp av spesialister/advokakter som er eksperter i dette faget.

https://www.sec.gov/ix?doc=/Archives/edgar/data/0001883984/000141057823002490/clinu-20230930x10q.htm
https://www.sec.gov/Archives/edgar/data/1883984/000110465923117524/tm2330679-2_defa14a.htm
https://www.sec.gov/ix?doc=/Archives/edgar/data/0001883984/000110465923117507/tm2330679d1_8k.htm
Redigert 12.12.2023 kl 15:50 Du må logge inn for å svare