Photocure Ceviras blockbusterpotensiale er opplagt!

Merlin
PHO 18.03.2024 kl 19:07 37818

Det viser seg at den vanskeligste HPV-virusspredningen, Cin3 gir Cevira et overveldende overtak på placebobehandling. Der Cevira klarer 34% strong respons rate har placebo bare 13%. For Cin2 er også forholdstallene ypperlige, og med høyere total respons på 47% ift 19%.

Det betyr at Cevira er mer effektiv jo kortere HPV-virusspredningen er kommet. Det betyr også at lang kommet spredning straks blir vanskeligere å behandle. Likevel har Cevira nesten 3 ganger så bra effekt som placebo! Det er meget avgjørende og et helt strålende resultat.

Dette betyr at Cevira bør settes inn så raskt som mulig etter oppdagelse av livmorhalsHPV. Det bør i aller høyeste grad bli standardbehandling (SOC - standard of Care). Når dette blir kjent vil nok de som har sannsynlighet for å ha blitt smittet, nok sjekke seg raskest mulig for HPV, og der og da få Cevirabehandling.

Det igjen betyr at omtrent alle med påvist positiv HPV-smitte får Cevira og det omgående! Tenk hva det vil bety for HPV-utbredelse på sikt. Cevira blir et effektivt våpen mot en stor kreftform med hundertusenvis av årlig smittede.

Handelsbankens analyse ga en verdi før bruksrisiko, en risiko som vel etter hvert kan settes til 0, på over 80 kr. I tillegg verdien av Phos kjernevirksomhet. Dette betyr at kursen vel uten videre i første omgang bør dobles. Kurs på sikt vil kunne ligge på rundt 500 kr. aksjen.
peaf
08.07.2024 kl 08:51 1774

Nå er det vel du som leker bror dyktig og uttaler deg om min treffsikkerhet, stå på du er sikkert fornøyd med deg selv. Jeg skrev i mange år at Egberth burde sparkes og det skjedde til sist, og at radforsk skulle skiftes ut fra styret det skjedde og til slut. Da solgte de som tur var og ut.
Og det er bare ett pennestrøk fra Hallerberg så er Schneider ute og Kitchen er CEO, men Hallerberg vill kansje at Kitchen skal sette seg inn i selskapet først og forklare vilke grep han ønsker ta. Og en sak har jeg defenitivt ikke bommet på og det er Schneiders dårlige resultater, de bør til og med du klare lese. Og det vises tydligt vid varje resultat fremleggelse på kursen.

Og det der tullet ditt med at styret skal detaljstyre salget av scope og Hex/cys, er en direkte tåpelig påstand. Alle vet at ett styre fungerer ikke på den måten.
peaf
08.07.2024 kl 08:56 1762

Nå har halv 8 og kommt med sine gode kommentarer, han var hausse konge først i PCIB og sen i ULTIMOVACS. Der kan man verkeligen snakke om treffsikkerhet.
Normalone
08.07.2024 kl 09:16 1717

Takk for at du understreker mine poeng, Peaf.

Hvor har jeg sagt at styret skal detaljstyre salget av scope og Hex/Cys? Du får leke videre alene i din egen sandkasse - samt fortsette monologen på HO.
peaf
08.07.2024 kl 09:32 1681

Det er du som sier at Schneider bare følger styrets strategi uten at forklare hva den er, har de noen annen strategi en at selge mest muligt Hex/cys og scope. Så er Schneider ikke den rette at utføre den, før der skjer ikke mye. Du er velkommen tilbak når du har noen fakta som underbygger dine påstand, men meninger som ikke har noen stød i verkligheten kan du spare deg om du ikke ønsker svar.
Tricky77
08.07.2024 kl 09:40 1653

Man skulle tro at en del her sitter i flere styrelser og i tillegg er Ceo:er i store bedrifter, makan til insyn hvordan ting fungerer er sjelden skådet....men så knakker virkeligheta på døra :-)...btw no offense.
Redigert 08.07.2024 kl 10:47 Du må logge inn for å svare
peaf
09.07.2024 kl 06:19 1435

Jeg kan ikke helt sleppe den her diskusjonen om hvem som har ansvar for vad. Vi vet jo at GF velger styre etter de premisser som de mener den enkelte har, og de gir styret fullmakt at ansette og vidta de økonomiske grep som kreves for at skape aksjonær verdier. Da undrer jeg er det fler en Normalone som mener at styret har pålagt Schneider at ansette et større antall selgere som beredskap før en mulig større etterspørsel. Even om kostnader kraftigt overstiger inntekter, da er det en merkelig strategi som GF har ytterste ansvar for.

Er Schneider en god CEO som avsiktligt følger styrets strategi med at bruke mer penger og som ikke gir noen avkastning, eller er han ikke kompetent nok at utføre de oppgaver som han har blitt ansatt til. Det er jo merkelig når en lønnsom virksomhet som Ipsen, blir overtatt av Schneiders ledelse så raser hele lønnsomheten. Og det skjer etter styrets ønske mener noen, skal man sie seg enig i en sån konklusjon eller sie hva jeg mener. Naturligtvis ligger ansvaret på Radforsk som valgte førrige styre, som i sin tur avsatte Hestdal og ansatte Schneider.

Men gjør det Schneider bedre at et udugligt Radforsk som valgte et udugligt styre som i sin tur og ansatte en enda mer uduglig CEO, han hadde aldri vart CEO førr og burde aldri blitt det.
Men nå er poenget at GF har tatt grep og kastet ut radforsk fra styret og skiftet ut hele styret, vi vet og at de har ansatt en økonom ( Kitchen ) som skal se på lønnsomheten. Man kan bare se positivt på det når man ser hva forgjengerne har prestert.
De har jo en god omsettning ( 450 mil ) i Hex/cys delen som enkelt kan gjøres meget lønnsom med effektivisering, det er og rom for god vekst fremover når scopeprodusenterne kan dokumentere bedre behandlingsresultater med et forbedret BLC scope.

Sen får vi se hva som kommer først, en melding der Schneider får sparken og de skal kutte kostnader. Eller en godkjenning av Cevira med store milepælebetalninger og sannsynlige store royalty inntekter. Den siste med Cevira er viktig og den vet vi kommer.
Computum
09.07.2024 kl 10:14 1298

PHO har dobblet omsetningen på 3 år. Det er ikke dårlig. Hvis utviklingen fortsetter de neste 3 årene er milliarden innen rekkevidde. Synes godt Schneider kunne tatt fram den guidingen igjen nå.
NAVA legger, eksempelvis, ikke skjul på sin milliard-målsetting. De har forøvrig sterkere omsetningsvekst, og har passert PHO både på omsetning og resultater mens mCap er bare litt over en tredjedel av PHO.
2 bedre valg i en risikofylt sektor.
Redigert 09.07.2024 kl 10:21 Du må logge inn for å svare
peaf
09.07.2024 kl 11:28 1247

Ja nå er det vel kjøpet av Ipsen som står for dobblingen, antallet doser i verden er bare marginellt økt. Så kjøpt omsettning uten avkastning er vel ikke det helt store, det koste oss dessuten 5 mil aksjer i utvanning. Den typen vekst er det nok ikke mange som ønsker når du står innfor store Cevira inntekter, da vanner du ikke ut dem om du er vid dine fem fulle sinner.
NAVA har ikke noen store avtaler som kan gjemføres med Cevira avtalen, PHO er takk vare den i en helt annen divisjon.
Computum
09.07.2024 kl 13:46 1163

Når alt kommer til alt er det resultatene som teller. Om man tjener penger på sitronbrus eller medisin er ganske likegyldig for investorer som ønsker avkastning på sine penger.
SomSa
09.07.2024 kl 23:19 1016


Hvor leser du at PHO har dobblet omsetningen på 3 år. 

1Q 2021
Hexvix/Cysview revenues 81.6 mil
https://cms.photocure.com/uploads/pho_q1_2021_pres_vf_533eb03c14.pdf


1Q 2024
Hexvix/Cysview Revenue :116.8 mil 
https://cms.photocure.com/uploads/PHO_Q1_2024_PRES_3f9cfadff0.pdf

På 3 år har NOK svekket seg med over 20% og hvis man tar hensyn til økte pris på  Hexvix/Cysview har antall solgte dose ikke steget neveverdi. De som kan glede seg mest er ledelsen med sine lønninger.............Ledelsen og styret må få sparken så fort som mulig.
Daniela_
10.07.2024 kl 00:45 956

Dette kalles cherry picking Somsekoppen. Du må vise til full year report om dette skal ha noe for seg, noe du enda ikke kan bruke 2024 til.

Fy2020: total revenue på 256,2 millioner

Fy2023: total revenue på 500,7 millioner.

Så ikke så langt unna en dobbling. Dette er altså noe de har fått til mens verden har gått igjennom ekstremt utfordrende tider, spesielt i helsesektoren. Det er faktisk litt av en prestasjon.
Redigert 10.07.2024 kl 00:48 Du må logge inn for å svare
SomSa
10.07.2024 kl 08:55 844

Det er naturlig at salget hopet opp etter 2020 og dette var pga at Photocure tok over salget av Hexvix i Europa. Før solgte Ipsen Pharma i Europa og betale et beløp til PHO.

Photocure overtar salget av Hexvix i Europa - forventer *****en tredobling av inntektene i 2021****
Photocure har inngått en avtale med legemiddelselskapet Ipsen Pharma om å ta tilbake de kommersielle rettighetene for salg og markedsføring av Hexvix i Europa. - Photocure ser betydelige vekstmuligheter i Europa, sier administrerende direktør Dan Schneider.
https://www.healthtalk.no/blaerekreft-legemidler-og-biotek/photocure-overtar-salget-av-hexvix-i-europa-forventer-en-tredobling-av-inntektene-i-2021/110967

Og i 2023 var salget 446.2 mil hvis man trekker Kina utbetalinger. Dette er elendig.
Redigert 10.07.2024 kl 08:55 Du må logge inn for å svare
Daniela_
10.07.2024 kl 10:44 723

Det er faktisk ikke elendig å doble salget på så kort tid etter en ekstremt utfordrende periode.
peaf
10.07.2024 kl 11:04 703

Visst er det imponerende at kjøpe Ipsen mitt i covid de har vel et samlet tap på ca 300 mll per nå om man regner inn kjøpesummmen, og hele styret som låg bak innvesteringen har fått sparken. Så GF viser sin takksamhet over en fantastiskt onødvendigt tap.
SomSa
10.07.2024 kl 11:46 659

Som Sa den releet salget har ikke doblet seg men den totale kostnadene til Daniel Schneider mer enn doblet seg. Noen er meget fornøyd med utviklingen i Photocure.

i 2020 kostet CEO totalt 5,403 mil og CFO (Erik Dahl) 2,554 mil
https://cms.photocure.com/uploads/photocure_annual_report_with_esg_2020_spread_9bdaba27c9.pdf

I 2023 kostet CEO 11,351 mil og CFO 4,099 mil
https://cms.photocure.com/uploads/20232249_Photocure_Annual_Report_and_ESG_2023_single_4f6cf2ea09.pdf
Redigert 10.07.2024 kl 11:55 Du må logge inn for å svare
peaf
10.07.2024 kl 14:18 578

Men har du aldri sett den andre siden, er du enøyd og kan bare se det negative. De har per i dag fått totalt 15 mil usd fra Cevira avtalen, og får vel registrert 2,5 usd til i Q2 resultatet. Men det er ikke der pengerne ligger, men først vid en godkjenning og i royalty avtalen. Det er fortsatt ca 58 mil usd i godkjennings betalninger som kan begynnes betales etterhand hvor det blir godkjent. Og det er tatt høyde for blockbuster ( 1 mrd usd ) salg i avtalen som gir PHO 125 mil usd i royalty, og en del av de 190 mil usd som betales ut som milepæler vid blockbuster salg.

Da blir det som gjør du meget småligt at bare fokusere på det negative, vi vet at studien var vellykket og er til kinesiske myndigheter for gjenomgang og godkjenning. Vi kan vel love at med godkjenning og royalty blir det minst milliarden, men som det ser ut blir det mye mer og et kraftigt utbytte årligen når salget kommer i gang. Vi vet at til og med det prøver du snakke bort. Og snart blir vi kvitt Schneider og, så vi kan tjene penger på Hex/cys og. Men det er vel ikke derfor du skriver negativt om han.
PHO ligger an til at bli en av store vinnerne på OSB, og det blir bare bedre uten Schneider.
SomSa
10.07.2024 kl 14:52 534


Som jeg har sagt mange ganger før, fase 3 studien er ikke godkjent i USA og det må gjennomføres en fase 3 studie i USA før det kommer en utbetaling for USA. Det kommer heller ikke utbetaling for Europa så lenge USA søknaden er sendt og godkjent. Alt står på deres rapporter. Hvis jeg tar feil nevn hva er riktig med kilde.

Pho skal leve av Cysview og salget er elendig. Man kan spå mange ting om Cevira og fremtiden men vi vet ingenting før salgstallene kommer fra Kina og det vil ta mange år.

Det koster ingenting å fortelle eventyr, i oktober 2020 var aksjekursen 78-96 kroner :
06. oktober 2020
"Photocure overtar salget av Hexvix i Europa - forventer *****en tredobling av inntektene i 2021****"
https://www.healthtalk.no/blaerekreft-legemidler-og-biotek/photocure-overtar-salget-av-hexvix-i-europa-forventer-en-tredobling-av-inntektene-i-2021/110967
Redigert 10.07.2024 kl 14:53 Du må logge inn for å svare
peaf
10.07.2024 kl 15:12 508

Det er ikke jeg som behøver kilde men du og eg antar du ikke førstår hva som står i teksten til Asieris. At du har feil var gang betyr ikke at du får rett med tiden.

Når vi ser fremover, planlegger selskapet å legge til rette for lokalisert produksjon og igangsette utvikling av et andregenerasjonsprodukt for APL-1702. Det har også til hensikt å sende inn en pre-NDA-kommunikasjonssøknad til European Medicines Agency (EMA) i tredje kvartal 2024. I tillegg forventer selskapet å være i diskusjoner med US FDA i andre halvdel av 2024 for å innrette seg med byrået om registreringskravene i USA. Den undersøker også aktivt mulighetene for utenlandsk utviklingspartnerskap for APL-1702.